Finanzwesen

Wie können wir unseren Barmittel- und Liquiditätsbedarf effizient managen?

Aufgabe des Unternehmens-Treasury ist das Management von Barmitteln und Liquidität, von Finanzierungen, von Bankbeziehungen und von finanziellen Risiken. Um diese Aufgaben effektiv erledigen zu können, muss die Finanzabteilung Zugang zu den neuesten Marktdaten haben und sie mit zukünftigen Geschäftsanforderungen abgleichen, um ein effizientes Performance-Management sicherzustellen.

Im Entscheidungsgebiet Treasury können Sie Planungsziele und Scorecarding-Kennzahlen für Elemente des Performance-Managements definieren wie:

• Kreditkosten (%)
• Investitions-Ertrag und -Risiko (% und #)
• Nettoliquidität (€)
• Ausgegebene und im Umlauf befindliche Aktien (#)
• Zinsen (€ und %)
• Dividendenzahlungen (€ und %)
• Im Umlauf befindliche und bezahlte Optionen (€ und #)

Diese Zielvorgaben und Kennzahlen können Sie anhand einer Reihe von Dimensionen auswerten, um die Trends und Chancen hinter den Daten zutage zu fördern:

• Fiskal-Monat/Jahr
• Bilanzposten/Klasse
• Bereich/Abteilung

Das Entscheidungsgebiet Treasury in der Praxis

Sie definieren Ihre Vorgaben auf der Basis von Zielen und Kennzahlen aus dem Bereich Treasury. Im Rahmen Ihrer Erfolgskontrolle stellen Sie fest, wie die Resultate im Vergleich zu den Zielvorgaben abschneiden. Darüber hinaus nehmen Sie eine detaillierte Ergebnisauswertung vor, um weiteren Aufschluss über folgende Faktoren zu bekommen, die sich auf das Performance-Management auswirken.

• Kreditkosten (%): Was sind die Optionen für kurzfristige Anleihen und das Barmittelmanagement?
• Nettoliquidität (€): Sollen überschüssige Barmittel auf dem Geldmarkt investiert oder auf einem Bankkonto geparkt werden – und wenn ja, zu welchem Zinssatz und wie lange?
• Dividendenzahlungen (€ und %): Sollen wir trotz des Verlusts in diesem Jahr weiter Dividenden aus den Vorjahren zahlen oder die Dividende zurückstellen?